HDC현산, 아시아나항공 인수에 주어진 파격적 조건 수용할까

이동걸 산업은행장과 정몽규 HDC그룹 회장이 HDC현대산업개발(HDC현산)의 아시아나항공 인수를 두고 서울 산업은행 본점에서 26일 오후 회동을 가졌다.

이 회장은 이 자리에서 인수 주체인 HDC현대산업개발(HDC현산)의 인수 부담을 덜어주는 방안을 제안한 것으로 알려졌다.

채권단이 1조5천억원을 추가 지원하고 아시아나항공 유상증자에 참여해 현산 측의 인수 부담을 낮추는 방안이 업계 안팎에서 흘러나왔다.

영구채 추가 인수 등을 통한 자본 확충이나 유동성 추가 공급 등도 거론된다.

채권단이 영구채 8천억원을 주식으로 전환하지 않는 방안도 HDC현산 측에 제안한 것으로 전해진다.

채권단은 당초 아시아나항공 인수가 마무리되면 영구채를 주식으로 전환해 돌려받을 생각이었다.

산은 등 채권단이 HDC현산의 아시아나항공 인수 의지를 의심하는 상황이라 이 회장이 인수 부담을 덜어줄 제안을 했을 것으로 보인다.

◆선택의 몫은 이제 정몽규 회장에게로

채권단 관계자는 "HDC현산 측이 요구한 재무구조 보강 문제에 더해 영구채 문제, 인수 가격 등에 대해 재협의할 가능성이 있는지를 HDC현산 측에 던졌다"고 말했다.

채권단이 공을 다시 HDC현산 측에 넘겼다는 얘기다.

산은의 마지막 제안을 현산이 받아들여 극적 타협점을 찾을 것이라는 전망도 나온다.

다만 HDC현산이 채권단 제안을 받아들이지 않으면 HDC현산의 아시아나항공 인수는 물거품이 될 가능성이 크다.

이럴 경우 아시아나항공은 채권단 관리 체제로 넘어가고 정부는 아시아나항공에 기간산업안정기금 투입 문제를 검토할 것으로 보인다.

한편 산업은행은 이날 보도자료를 통해 "오늘 만남에서 아시아나항공 M&A의 원만한 종결을 위해 현산측과 인수조건에 대한 모든 가능성을 열어 놓고 논의하였다"며 "현산측의 답변을 기다릴 것이며, 이후 일정은 답변 내용에 따라 금호산업 등 매각주체와 협의하여 진행할 계획"이라고 밝혔다.